證券時(shí)報(bào)記者 蔡愷 　　近期，銀監(jiān)會(huì)確定由10家民營(yíng)企業(yè)牽頭設(shè)立5家民營(yíng)銀行，而關(guān)于該類銀行的運(yùn)營(yíng)模式和主攻客戶群體引發(fā)市場(chǎng)各種猜想，特別是網(wǎng)絡(luò)巨頭阿里巴巴(滾動(dòng)資訊)和騰訊的動(dòng)作最受關(guān)注。 　　騰訊近日表示，該公司設(shè)立的銀行將以消費(fèi)金融為特色；而阿里巴巴牽頭設(shè)立的民營(yíng)銀行可能主攻電商小企業(yè)客戶。 　　騰訊試水消費(fèi)金融 　　銀監(jiān)會(huì)3月11日公布了首批發(fā)起設(shè)立民營(yíng)銀行的企業(yè)名單，其中“阿里巴巴+萬(wàn)向控股”、“騰訊+百業(yè)源”的組合引起高度關(guān)注，這是因?yàn)榘⒗锇桶秃万v訊近年來(lái)無(wú)數(shù)次引領(lǐng)了互聯(lián)網(wǎng)金融風(fēng)潮。 　　在日前召開的騰訊港股業(yè)績(jī)發(fā)布會(huì)上，騰訊總裁劉熾平表示，希望騰訊建立的民營(yíng)銀行以消費(fèi)金融為特色。這是騰訊首次提出“消費(fèi)金融”的銀行定位，引發(fā)業(yè)界的強(qiáng)烈好奇心：坐擁8億QQ月活躍用戶和3.55億微信月活躍用戶的騰訊發(fā)起設(shè)立的銀行，能在消費(fèi)金融領(lǐng)域掀起多大的波瀾？ 　　據(jù)了解，騰訊在消費(fèi)金融領(lǐng)域已進(jìn)行了數(shù)次試驗(yàn)：首先，去年10月騰訊旗下財(cái)付通網(wǎng)絡(luò)金融小額貸款有限公司獲批成立，主要服務(wù)騰訊旗下電商平臺(tái)的客戶，提供小額經(jīng)營(yíng)、消費(fèi)信用貸款；其次，上周騰訊與中信銀行宣布了微信虛擬信用卡的合作計(jì)劃，雖然因?yàn)槲聪虮O(jiān)管報(bào)備的原因而被央行緊急暫停，但從最新進(jìn)展來(lái)看，監(jiān)管放行的概率很大；最后，騰訊旗下財(cái)付通近期低調(diào)推出了信用支付服務(wù)，這是財(cái)付通與中銀消費(fèi)金融及相關(guān)電商合作，為網(wǎng)購(gòu)客戶提供的一項(xiàng)消費(fèi)分期融資服務(wù)。 　　北京金融衍生品研究院首席宏觀經(jīng)濟(jì)研究員趙慶明表示，憑借騰訊在QQ、微信等平臺(tái)上累積的龐大用戶，加上入股京東(滾動(dòng)資訊)后獲得的更廣闊個(gè)人網(wǎng)購(gòu)市場(chǎng)，未來(lái)騰訊將能夠挖掘可觀的個(gè)人消費(fèi)融資需求。 　　趙慶明說(shuō)，拿到銀行牌照后，騰訊做信貸能擺脫對(duì)第三方資金來(lái)源依賴，獲得更大的信貸杠桿，還能名正言順地接入央行征信系統(tǒng)，單獨(dú)發(fā)行信用卡和做個(gè)人小額信貸業(yè)務(wù)都不在話下。 　　騰訊民營(yíng)銀行在資產(chǎn)端的優(yōu)勢(shì)是消費(fèi)金融，那么在負(fù)債端的優(yōu)勢(shì)如何體現(xiàn)？趙慶明稱，如果未來(lái)該銀行能解決電商小微客戶的融資需求，那么存款也不會(huì)是難題，且隨著利率市場(chǎng)化加快推進(jìn)，未來(lái)小型銀行在攬儲(chǔ)方面會(huì)更加靈活。 　　華寶證券銀行業(yè)分析師胡立剛表示，為了搶奪資金，民營(yíng)銀行在存款端的利率可能較高，從當(dāng)前農(nóng)商行發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品收益中樞高于國(guó)有銀行和股份制銀行可以看出，未來(lái)民營(yíng)銀行的攬儲(chǔ)策略或更激進(jìn)。 　　阿里小貸經(jīng)驗(yàn)豐富 　　與阿里巴巴相比，騰訊在金融領(lǐng)域的業(yè)務(wù)規(guī)模及經(jīng)驗(yàn)稍為遜色，但業(yè)內(nèi)普遍認(rèn)為兩家互聯(lián)網(wǎng)巨頭主辦的銀行業(yè)務(wù)模式將走向趨同，這是由互聯(lián)網(wǎng)基因決定的。 　　與騰訊一樣，阿里巴巴旗下有小貸公司為電商平臺(tái)上的商戶提供小額信貸服務(wù)，因此業(yè)界相信阿里巴巴設(shè)立銀行后，電商平臺(tái)上的商戶將順理成章成為它的存貸款客戶。同時(shí)，以支付寶和中信銀行的“虛擬信用卡”和醞釀推出的阿里信用支付為例，阿里也在探索消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的經(jīng)驗(yàn)。 　　趙慶明表示，阿里在金融方面的運(yùn)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)比騰訊更勝一籌，畢竟阿里小貸在小微信貸領(lǐng)域已探索了兩年多。據(jù)了解，阿里提出的民營(yíng)銀行方案是“小存小貸”，即存款額度有上限、貸款額度有上限，這與阿里小貸的優(yōu)勢(shì)十分契合。 　　一位阿里巴巴內(nèi)部人士曾對(duì)證券時(shí)報(bào)記者表示，在微貸技術(shù)幫助下，截至去年底，阿里小貸目前累計(jì)客戶數(shù)超過(guò)55萬(wàn)；貸款余額超過(guò)120億元，不良率控制在1%以內(nèi)；戶均貸款余額不到4萬(wàn)元，戶均授信約13萬(wàn)元。 　　對(duì)于阿里小貸這樣的成績(jī)，不少傳統(tǒng)銀行業(yè)人士均表示贊賞。據(jù)證券時(shí)報(bào)記者了解，騰訊的小貸公司還從阿里小貸“挖”走了一些員工。